إجراءات تدبير المخاطر لمواجهة شح السيولة

القانون المتعلق بمؤسسات الائتمان رفع معامل السيولة للحرص على وفاء المؤسسات الائتمانية بالتزاماتها استنفرت الأزمة الاقتصادية البنوك والمؤسسات الائتمانية، وكرست أهمية تطوير إجراءات تدبير المخاطر حلا وقائيا لتجاوز تداعياتها، وعلى رأسها شح السيولة البنكية، خصوصا مع ارتفاع درجة المخاطر في منح القروض والمعاملات في السوق المالية، الأمر الذي فرض على المجموعات البنكية الكبرى، مجموعة «التجاري وفا بنك» والبنك المركزي الشعبي والبنك المغربي للتجارة الخارجية، تطوير إدارات لتدبير المخاطر بالتزامن مع توسع أنشطتها في السوقين المحلية والإفريقية.وتعمل إدارات تدبير المخاطر بتأطير من القانون رقم 03- 34 المتعلق بمؤسسات الائتمان والهيآت المعتبرة في حكمها، خصوصا المقتضيات الواردة في المواد 50 و51 و52 من القانون المذكور، إلى جانب المناشير التي يصدرها والي بنك المغرب، إذ تفرض هذه المواد على البنوك قواعد احتياط واحتراز من المخاطر، تهدف بشكل أساسي إلى ضمان سلامة النظام المالي والبنكي على وجه الخصوص، بشكل يمكنه من تفادي الوقوع في الأزمات النقدية والمالية، وضمان تسويق الخدمات البنكية، واستقرار القطاع وحماية المودعين، واستمرارية ميكانيزمات الدفع.وفي هذا الشأن، ألزم المشرع البنوك بالحفاظ على التوازن المالي، الذي تتحكم فيه مستويات السيولة البنكية، من خلال ضرورة احترام قواعد العلاقة بين الأصول والخصومات، وبالتالي فإن المؤسسات الائتمانية مجبرة على الاحترام الدائم لمعامل السيولة، الذي يمكن تعريفه بأنه تلك العلاقة أو النسبة الدنيا التي يجب على المؤسسة البنكية احترامها يوميا وبصفة دائمة، بين أصولها المتاحة القابلة للتحقق في أجل قصير والتزاماتها المستحقة عند الاطلاع لأمد قصير، إذ عليها أن تراقب بشكل مستمر وبصفة فردية ومثبتة هذا المعامل، الذي يجب أن يساوي على الأقل 100 في المائة بين مجموع الأصول السائلة ذات الجودة العالية والصادرات الصافية للخزينة خلال الثلاثين يوما اللاحقة.ويتوخى الإطار التشريعي المذكور من خلال فرضه هذا المعامل على البنوك، إبراز القدرة المالية لمواجهة التزاماتها القابلة للوفاء في الحال أو على المدى القصير بواسطة أموالها السائلة، التي يجب أن تكون ذات جودة عالية. ويتم اعتماد صادرات الخزينة لحساب معدل السيولة لتتلاءم الصادرات المتوقعة والمداخيل المتوقعة على امتداد 30 يوما، مع احتمال ضغط كبير على السيولة، إذ يتم تحديد الدخل الإجمالي للخزينة في 75 في المائة من مجموع إصدراتها.ويضاف إلى معامل السيولة إجراء آخر لتدبير المخاطر. يتعلق الأمر بمعامل الملاءة الذي يرتكز على التطابق الأدنى بين مجموع الأموال الذاتية وعناصر الموجودات والتعهدات بواسطة التوقيع، مرصودة بمعامل الترجيح المتلائم مع درجة المخاطر، إذ حدد المعامل المذكور في نسبة 8 في المائة على المستوى الفردي لكل حالة، وعلى المستوى الموطد لجميع الحالات، وفي 10 في المائة بين مجموع الأموال الذاتية ومخاطر القروض والسوق والعمليات.وعرفت كل هذه المعدلات ارتفاعا في نسبتها بموجب منشور والي بنك المغرب بتاريخ 19 أبريل 2012، إذ تم رفع نسبة الحد الأدنى لمعامل الملاءة إلى 12 في المائة بين مجموع أموالها الذاتية من جهة، ومجموع مخاطر الائتمان ومخاطر السوق المرجحة من جهة أخرى، إلى جانب معامل أدنى بنسبة 9 في المائة.إلى ذلك، تتنوع المخاطر التي تواجهها البنوك والمؤسسات الائتمانية، بداية من مخاطر السيولة الناتجة عن عدم قدرة البنك على احترام التزاماته وتسديد ما عليه من مستحقات، لأن ممتلكاته بعيدة عن السيولة حتى ولو كان يتوفر على ملاءة، إضافة إلى مخاطر القروض، التي تبرز حين لا يحترم المقترض التزاماته ولا يسدد المستحقات، وهي من أكبر وأهم المخاطر البنكية على الإطلاق، إذ قد يترتب عن ضخامة المبالغ الممنوحة حدوث مخاطر عدم الأداء.وبدرجة أهمية متفاوتة، هناك مخاطر السوق التي تتجلى في التغيرات الكبيرة والمفاجئة لأسعار الفائدة وأسعار الصرف، إذ تكمن مخاطر أسعار الفائدة في التطور عكس توقعات البنك، ما يؤثر سلبا على إنتاجه ومردوديته، فيما ترتبط مخاطر أسعار الصرف ومخاطر الصرف بامتلاك البنك موجودات وعقود محررة بعملات أجنبية تخضع لتقلبات تغني أو تفقر الحامل، إضافة إلى مخاطر العمليات والمحاسبات الناتجة عن كثرة العمليات التي تقوم بها المؤسسات البنكية، إذ تتطور المخاطر المرتبطة بهذه العمليات، ما يترتب عنه ارتفاع عدد الأخطاء وتقلص هامش الربح والإساءة إلى سمعة المؤسسات البنكية، ناهيك عن المخاطر الخاصة بالضمانات.بدر الدين عتيقي

إجراءات تدبير المخاطر لمواجهة شح السيولة

يمكنكم مطالعة المقال بعد:

أو مجانا بعد

الأربعاء 24 يونيو 2026 – العدد 8047

يمكنكم مطالعة المقال بعد:

أو مجانا بعد

مقالات ذات صلة

العيون تحتضن قافلة مؤسساتية لتعزيز التعليم العالي الخاص بالأقاليم الجنوبية

انطلاق مهرجان «مقامات للسماع والمديح والفن العيساوي» بقلب المدينة العتيقة للدار البيضاء

الدار البيضاء ترسم ملامح “المدينة الذكية المعززة”

حكيمي: نحن برازيل إفريقيا وجاهزون للتحدي

وهبي: لن نغير هويتنا أمام البرازيل

تقديم رؤية متكاملة عن مدن الغد بمراكش

انت تستخدم إضافة تمنع الإعلانات