Page 8 - عدد الثلاثاء صحيفة الصباح

‫إلى ‪ 31‬دجـنـبـر ‪2019‬‬

‫ح�سب معايير (‪)IFRS‬‬

‫(بآلاف الدراهم)‬ ‫‪ 31‬دجنبر ‪2019‬‬ ‫بيان الوضعية المالية‬ ‫(بآلاف الدراهم)‬ ‫‪ 31‬دجنبر ‪2019‬‬ ‫حساب النتائج‬
‫المـوجـودات‬
‫‪ 31‬دجنبر ‪2018‬‬ ‫‪185.485,0‬‬ ‫المستعقرات غير المجسمة‬ ‫‪ 31‬دجنبر ‪2018‬‬ ‫‪136.212,9‬‬ ‫رقم المعاملات‬
‫‪35.098,7‬‬ ‫المستعقرات المجسمة‬ ‫‪136.212,9‬‬ ‫عائدات الأنشطة العادية‬
‫‪198.242,3‬‬ ‫‪66.930,0‬‬ ‫موجودات مالية أخرى‬ ‫‪95.109,7‬‬
‫‪37.493,0‬‬ ‫‪95.109,7‬‬ ‫‪-1.840,1‬‬ ‫المشتريات‬
‫‪66.971,2‬‬ ‫‪287.513,6‬‬ ‫الموجودات غير الجارية‬ ‫‪-1.951,5‬‬ ‫‪-22.256,8‬‬ ‫تكاليف خارجية أخرى‬
‫‪526.989,9‬‬ ‫موجودات مالية أخرى‬ ‫‪-28.278,8‬‬ ‫‪-44.668,9‬‬ ‫مصاريف المستخدمين‬
‫‪302.706,5‬‬ ‫‪-39.751,2‬‬
‫‪437.111,5‬‬ ‫‪14.871,7‬‬ ‫حقوق الزبائن‬ ‫‪-669,5‬‬ ‫الضرائب والمكوس‬
‫‪15.608,9‬‬ ‫‪5.153,3‬‬ ‫مدينون جارون آخرون‬ ‫‪-672,7‬‬ ‫‪-20.425,0‬‬ ‫استخمادات ومؤونات الاستغلال‬
‫‪10.186,1‬‬ ‫‪7.994,1‬‬ ‫الخزينة ومقابل الخزينة‬ ‫‪-18.942,2‬‬ ‫عائدات وتكاليف استغلال أخرى‬
‫‪18.145,3‬‬ ‫‪20,0‬‬
‫‪481.051,7‬‬ ‫‪555.009,0‬‬ ‫الموجودات الجارية‬ ‫‪,0‬‬ ‫‪-89.840,3‬‬ ‫تكاليف استغلال جارية‬
‫‪783.758,2‬‬ ‫‪842.522,6‬‬ ‫‪-89.596,4‬‬ ‫‪46.372,5‬‬
‫مجموع الموجودات‬ ‫نتيجة الاستغلال الجارية‬
‫‪5.513,4‬‬ ‫‪-8,2‬‬ ‫تفويت الموجودات‬
‫‪ 31‬دجنبر ‪2018‬‬ ‫‪ 31‬دجنبر ‪2019‬‬ ‫المطـلـوبـات‬ ‫‪,0‬‬ ‫‪-64,1‬‬ ‫نتيجة الصرف‬
‫رأس المال‬ ‫‪757,5‬‬
‫‪387.517,9‬‬ ‫‪387.517,9‬‬ ‫مكافأة الإصدار والاندماج‬ ‫‪-64,1‬‬ ‫‪47.057,8‬‬ ‫عائدات وتكاليف استغلال غير جارية أخرى‬
‫‪3.206,5‬‬ ‫‪3.206,5‬‬ ‫‪558,8‬‬
‫الاحتياطيات‬ ‫‪6.008,1‬‬ ‫‪,0‬‬ ‫نتيجة الأنشطة العملياتية‬
‫‪325.681,1‬‬ ‫‪336.462,1‬‬ ‫النتيجة الصافية حصة المجموعة‬ ‫‪14.697,8‬‬ ‫تكاليف الفوائد‬
‫‪11.621,5‬‬ ‫‪42.538,1‬‬ ‫‪,0‬‬
‫رأس المال الذاتي حصة المجموعة‬ ‫‪11.410,6‬‬ ‫‪-297,7‬‬ ‫النتائج على الأدوات المالية‬
‫‪728.027,0‬‬ ‫‪769.724,6‬‬ ‫الفوائد الأقلية‬ ‫‪14.400,0‬‬ ‫عائدات وتكاليف مالية أخرى‬
‫‪73,7‬‬ ‫‪61.457,8‬‬
‫‪728.027,0‬‬ ‫‪769.724,6‬‬ ‫رؤوس الأموال الذاتية‬ ‫‪11.484,3‬‬ ‫‪-15.919,8‬‬ ‫النتيجة المالية‬
‫‪0‬‬ ‫مؤونات غير جارية‬ ‫‪17.492,4‬‬ ‫‪-2.999,9‬‬
‫‪577,3‬‬ ‫‪-8.169,5‬‬ ‫‪42.538,1‬‬ ‫النتيجة قبل الضريبة‬
‫‪19.625,1‬‬ ‫‪22.625,0‬‬ ‫الديون المالية غير الجارية‬ ‫الضرائب المستوجبة‬
‫الضرائب المؤجلة المطلوبة‬ ‫‪2.298,6‬‬ ‫‪42.538,1‬‬ ‫الضرائب المؤجلة‬
‫‪19.625,1‬‬ ‫‪23.202,3‬‬ ‫‪11.621,5‬‬
‫‪4,7‬‬ ‫‪1.011,8‬‬ ‫دائنون آخرون غير جارون‬ ‫‪42.538,1‬‬ ‫النتيجة الصافية للأنشطة المتابعة‬
‫المطلوبات غير الجارية‬ ‫‪11.621,5‬‬ ‫نتيجة الأنشطة المتخلى عنها‬
‫‪6.550,1‬‬ ‫‪4.836,6‬‬ ‫مؤونات جارية‬ ‫‪11‬‬ ‫نتيجة المجموع الموطد‬
‫‪29.551,4‬‬ ‫‪43.747,4‬‬ ‫ديون مالية جارية‬ ‫‪11.621,5‬‬ ‫‪11‬‬
‫‪36.106,1‬‬ ‫‪49.595,7‬‬ ‫ديون جارية للممونين‬ ‫بما فيها الفوائد الأقلية‬
‫‪55.731,2‬‬ ‫‪72.798,0‬‬ ‫مطلوبات جارية أخرى‬ ‫‪3‬‬ ‫النتيجة الصافية – حصة المجموعة‬
‫‪783.758,2‬‬ ‫‪842.522,6‬‬ ‫المطلوبات الجارية‬ ‫‪3‬‬ ‫النتيجة الصافية حصة المجموعة حسب السهم بالدراهم‬

‫(بآلاف الدراهم)‬ ‫مجموع المطلوبات‬ ‫‪ -‬الأساسية‬
‫‪ -‬المخففة‬
‫مجموع رؤوس الأموال الذاتية والمطلوبات‬
‫(بآلاف الدراهم)‬ ‫بيان دفقات الخزينة‬
‫تغير رؤوس ال أاموال الذاتية‬
‫‪ 31‬دجنبر ‪2018‬‬ ‫النتيجة الصافية للمجموع الموطد‬
‫رؤوس الأموال‬ ‫الفوائد الأقلية‬ ‫رؤوس الأموال‬ ‫النتيجة‬ ‫احتياطيات‬ ‫مكافآت الإصدار‬ ‫رأس المال‬ ‫‪ 31‬دجنبر ‪2019‬‬ ‫استعدالات لمخصصات الاستخمادات والمؤونات‪ ،‬خسائر القيمة‬
‫الموطدة‬ ‫الذاتية حصة‬ ‫الصافية حصة‬ ‫موطدة أخرى‬ ‫والاندماج‬ ‫‪11.621,5‬‬
‫‪17.629,7‬‬ ‫‪42.538,1‬‬ ‫‪ -/+‬فائض القيمة‪/‬نقص القيمة على تفويت المستعقرات‬
‫المجموعة‬ ‫المجموعة‬ ‫‪16.844,2‬‬ ‫قدرة التمويل الذاتي بعد كلفة الاستدانة المالية الصافية والضريبة‬
‫‪,0‬‬
‫‪716.104,0‬‬ ‫‪716.104,0‬‬ ‫‪22.353,7 303.025,9‬‬ ‫‪3.206,5 387.517,9‬‬ ‫في فاتح يناير ‪2018‬‬ ‫‪29.251,2‬‬ ‫‪8,2‬‬ ‫حذف تكلفة (عائد) الضريبة‬
‫‪59.390,5‬‬ ‫قدرة التمويل الذاتي قبل كلفة الاستدانة المالية الصافية والضريبة‬
‫‪301,5‬‬ ‫‪301,5‬‬ ‫‪301,5‬‬ ‫مفعول تغيير المنهج المحاسبي‪/‬تصحيح‬ ‫‪5.870,9‬‬ ‫‪18.919,8‬‬
‫االلتخغطيأر الصافي للقيمة المضبوطة‬ ‫‪35.122,1‬‬ ‫‪78.310,2‬‬ ‫انعكاس تغير الحاجة لأموال الدوران العملياتية‬
‫‪11.621,5‬‬ ‫‪11.621,5‬‬ ‫‪11.621,5‬‬ ‫‪22.353,7‬‬ ‫‪3.206,5 387.517,9‬‬ ‫للأدوات المالية‬ ‫‪-15.548,2‬‬ ‫‪-71.459,3‬‬ ‫الضرائب المؤداة‬
‫‪728.027,0‬‬ ‫‪728.027,0‬‬ ‫‪-22.353,7‬‬ ‫‪325.681,1‬‬ ‫الربيحات الموزعة‬ ‫‪-8.169,5‬‬ ‫‪-15.919,8‬‬
‫‪11.621,5‬‬ ‫‪11.404,4‬‬ ‫‪-9.068,9‬‬ ‫الدفقات الصافية للخزينة المرتبطة بالأنشطة العملياتية‬
‫نتيجة السنة المالية‬ ‫‪-4.014,3‬‬ ‫‪-1.727,0‬‬ ‫اقتناء مستعقرات مجسمة وغير مجسمة‬
‫تفويت مستعقرات مجسمة وغير مجسمة‬
‫تغيرات أخرى‬ ‫‪,0‬‬ ‫‪603,6‬‬ ‫دفقات أخرى‬
‫‪4.900,1‬‬ ‫‪41,2‬‬
‫في ‪ 31‬دجنبر ‪2018‬‬ ‫الدفقات الصافية للخزينة المرتبطة بأنشطة الاستثمار‬
‫‪885,9‬‬ ‫‪-1.082,3‬‬ ‫الاقتراضات‬
‫‪728.027,0‬‬ ‫‪728.027,0‬‬ ‫‪11.621,5 325.681,1‬‬ ‫‪3.206,5‬‬ ‫‪387.517,9‬‬ ‫في فاتح يناير ‪2019‬‬
‫‪3.206,5‬‬ ‫‪,0‬‬ ‫‪,0‬‬ ‫تسديد الاقتراضات‬
‫‪42.538,1‬‬ ‫مفعولتغييرالمنهجالمحاسبي‪/‬تصحيحالخطأ‬ ‫‪,0‬‬ ‫‪,0‬‬ ‫الربيحات المؤداة للمساهمين‬
‫‪-840,5‬‬ ‫التغير الصافي للقيمة المضبوطة للأدوات‬ ‫‪,0‬‬ ‫‪,0‬‬
‫المالية‬ ‫‪,0‬‬ ‫‪,0‬‬ ‫الزيادة في رأس المال‬
‫‪769.724,6‬‬ ‫الربيحات الموزعة‬ ‫‪12.290,2‬‬ ‫‪-10.151,2‬‬ ‫الدفقات الصافية للخزينة الناتجة عن أنشطة التمويل‬
‫‪5.855,0‬‬ ‫‪18.145,3‬‬
‫‪42.538,1‬‬ ‫‪42.538,1‬‬ ‫نتيجة السنة المالية‬ ‫‪18.145,3‬‬ ‫‪7.994,1‬‬ ‫تغير الخزينة ومقابل الخزينة‬
‫‪-840,5‬‬ ‫‪-11.621,5‬‬ ‫‪12.290,2‬‬ ‫‪-10.151,2‬‬ ‫الخزينة ومقابلات الخزينة الصافية عند الافتتاح‬
‫‪42.538,1‬‬ ‫‪10.781,0‬‬ ‫تغيرات أخرى‬ ‫الخزينة ومقابلات الخزينة الصافية عند الإغلاق‬
‫‪769.724,6‬‬ ‫‪336.462,1‬‬
‫‪387.517,9‬‬ ‫في ‪ 31‬دجنبر ‪2019‬‬ ‫غير الخزينة ومقابلات الخزينة‬

‫قـواعد ومنـاهـج محـاسبيـة‬ ‫شهادة مندوبي الحسابات بخصوص البيانات التوليفية المنجزة بناء‬
‫على المعايير الدولية لإاعداد التقارير المالية (‪)IFRS‬‬
‫والصيانة الأخرى في حساب النتيجة خلال السنة المالية التي يتم تحملها‬ ‫المرجعية المحاسبية‬
‫فيها‪ .‬وتعتبر القيم المتبقية ضئيلة‪.‬‬ ‫السنة المالية الممتدة ما بين فاتح يناير و ‪ 31‬دجنبر ‪.2019‬‬
‫لقد تم تحضير البيانات المالية لبورصة الدار البيضاء المتعلقة بالسنة المالية‬
‫طريقة الاستخماد التي تعتمدها بورصة الدار البيضاء هي الطريقة الخطية‪.‬‬ ‫المنتهية في ‪ 31‬دجنبر ‪ 2019‬طبقا "للمعايير الدولية للتقرير المالي" (‪)IFRS‬‬ ‫تنفيذا للمهمة التي أوكلت إلينا شركتكم قمنا بافتحاص البيانات التوليفية المرفقة الخاصة ببورصة الدار‬
‫يتم استخماد المستعقرات المجسمة المكتسبة بواسطة عقود قرض إيجاري‬ ‫كما تبناها الاتحاد الأوروبي‪ .‬وهي تتضمن معلومات مقارنة بالنسبة للسنة‬ ‫البيضاء والمنجزة تحت النظام المرجعي ‪ ،IFRS‬والتي تضم الحصيلة في ‪ 31‬دجنبر ‪ 2019‬وحساب النتائج‬
‫وبيان تغير الرساميل الذاتية وجدول دفقات الخزينة بالنسبة للسنة المالية المنتهية في هذا التاريخ‪ ،‬وكذا‬
‫خلال مدة منفعة المتاع‪.‬‬ ‫المالية ‪ 2018‬التي تمت إعادة معالجتها طبقا لنفس المعايير‪.‬‬ ‫مذكرات تحتوي على ملخص للمناهج المحاسبتية الرئيسية ومذكرات تفسيرية أخرى‪ .‬حيث تبرز هذه البيانات‬
‫لم تقم بورصة الدار البيضاء بأي تطبيق مسبق للمعايير التي تبيحها‬
‫التوظيفات‬ ‫التوليفية مبلغ رساميل ذاتية يقدر ب ‪ ،KMAD 769,725‬منها ربح صافي قدره ‪.KMAD 42,538‬‬
‫تصنف التوظيفات التي تحوزها بورصة الدار البيضاء في الفئات التالية‪:‬‬ ‫المرجعية المحاسبية الدولية‪.‬‬ ‫إن هذه البيانات التوليفية المعالجة مجددا حسب النظام المرجعي ‪ IFRS‬اعتمادا على الحسابات المحصورة بناء‬
‫الموجودات المالية بالقيمة المضبوطة المعاينة في النتيجة‪ ،‬السلفات‬ ‫بورصة الدار البيضاء غير ملزمة بتقديم حساباتها طبقا للمعايير الدولية‬ ‫على المدونة العامة المغربية للتنميط المحاسبي لا تكتسي طابعا إلزاميا وتم بذلك إعدادها للإبلاغ فلقط‬
‫والحقوق‪ ،‬والموجودات المالية المتيسرة للبيع‪ .‬التصنيف رهين بنية التدبير‪.‬‬ ‫للتقرير المالي‪ ،‬غير أن ذلك كان برغبة من الإدارة العليا للشركة ردا على‬
‫بقرار من إدارة بورصة الدار البيضاء‪.‬‬
‫ويتم تحديده في تاريخ المحسبة الأصلية ويراجع عند كل إغلاق‪.‬‬ ‫مستلزمات العولمة وللرقي بمستواها ارتباطا بالسياق الدولي والوطني‪.‬‬ ‫الإدارة مسؤولة عن الإعداد والعرض الصريح لهذه البيانات التوليفية‪ ،‬طبقا للمعايير الإبلاغ المالي الدولية‪.‬‬
‫االلمموعجايودناةت نا يلم�الايلةنتاليمحوجزةةلغايات‬ ‫تشتمل معايير المحاسبة الدولية المعايير الدولية للتقرير المالي (‪)IFRS‬‬ ‫وتتجلى مسؤوليتنا في التعبير عن رأينا حول هذه البيانات التوليفية على أساس افتحاصنا‪ .‬وقد أنجزنا‬
‫ج�لقيمة المضبوطة‬ ‫الموجودات المالية‬ ‫ومعايير المحاسبة الدولية (‪ )IAS‬وتفسيراتها (‪ )SIC‬و (‪( )IFRIC‬لجنة تفسيرات‬
‫مهمتنا بناء على معايير المهنة في المغرب‪.‬‬
‫فئتين فرعيتين اثنتين‪:‬‬ ‫تنقسم هذه الفئة إلى‬ ‫المعايير ولجنة التفسيرات الدولية للتقرير المالي)‪.‬‬ ‫في رأينا تعطي البيانات التوليفية المذكورة في الفقرة الأولى من كافة نواحيها المادية صورة حقيقة للذمة‬
‫المعاملة والموجودات المالية المعينة كذلك بالقيمة المضبوطة المعاينة في‬ ‫وللوضعية المالية لبورصة الدار البيضاء في ‪ 31‬دجنبر ‪ ،2019‬وكذا الأداء المالي ودفقات الخزينة بالنسبة‬
‫النتيجة حسب الخيار الأصلي‪ .‬تصنف التوظيفات في هذه الفئة عندما يتم‬ ‫المستعقرات غي� المجحسمة‬
‫اكتسابها أساسا لكي يتم بيعها على المدى القصير أو عندما يتم تعيينها‬ ‫للسنة المالية المنتهية في هذا التاريخ‪ ،‬طبقا للمعايير الإبلاغ المالي الدولية‪.‬‬
‫كذلك من طرف الإدارة‪.‬‬ ‫تضم حصريا البرمجيات المقتناة (غير منتجة داخليا)‪ .‬تتم محسبة هذه‬
‫في إطار تقييم هذه الموجودات اعتمدت بورصة الدار البيضاء على قيمها‬ ‫البرمجيات بالكلفة التاريخية ناقص جمع الاستخمادات‪.‬‬ ‫الدارالبيضاء في ‪ 19‬مارس ‪2020‬‬
‫المتعلقة بالتصفية المنشورة في تاريخ الإغلاق‪.‬‬ ‫تقدر مدة منفعة البرمجيات ب ‪ 60‬شهرا‪.‬‬
‫مندوبا الحسابات‬
‫الموجودات المالية المتيسرة للبيع‬ ‫طريقة الاستخماد التي تعتمدها بورصة الدار البيضاء هي الطريقة الخطية‪.‬‬ ‫أ‪ .‬السعيدي وشركاؤه‬

‫تعين الموجودات المالية المتيسرة للبيع كذلك أو لا تصنف في إحدى الفئات‬ ‫الُم ْستعقرات المجحسمة‬ ‫بهاء السعيدي‬ ‫فيصل مكوار‬
‫الأخرى‪ .‬وتدرج في الحصيلة على شكل موجودات غير جارية لأن الشركة لا‬ ‫شريكة‬ ‫شريك‬
‫نية لها في تفويتها خلال الاثني عشر شهرا الموالية لتاريخ الإغلاق‪ .‬يتم‬ ‫تحتسب المستعقرات المجسمة بالكلفة التاريخية‪ ،‬ناقص جمع‬
‫تقييم الموجودات المالية المتيسرة للبيع بقيمتها المضبوطة‪ .‬وتعاين فائضات‬ ‫الاستخمادات وخسائر القيمة‪ .‬وتضم الكلفة التاريخية الكلفات الممكن‬
‫القيمة ونقص القيم الكامنة الناتجة عن تغيرات القيمة المضبوطة في‬ ‫إسنادها مباشرة للاكتساب‪ .‬يتم إدراج التكاليف اللاحقة في القيمة‬
‫الصافية المحاسبية للموجودات أو التي تمت معاينتها كموجودات منفصلة‪،‬‬
‫رؤوس أموال ذاتية‪.‬‬ ‫حسب الحالة‪ ،‬فقط عندما يكون من المحتمل أن الامتيازات الاقتصادية‬
‫المستقبلية المرتبطة بهذا العنصر ستؤول إلى الشركة وأن كلفة العنصر‬
‫يمكن تقييمها بشكل موثوق‪ .‬تتم محسبة كل تكاليف الإصلاحات‬